สรุปสัปดาห์นี้: หุ้นสหรัฐฯ บวก / หุ้นไทยลบ / ทองลง / น้ำมันขึ้น — คุณวางพอร์ตสัปดาห์หน้าอย่างไร?

satiwealth · 2025-06-08T10:50:22Z

สรุปข่าวเศรษฐกิจต่างประเทศและการลงทุนในตลาดโลกและตลาดไทย
รอบสัปดาห์ที่ผ่านมา (1–7 มิถุนายน 2025)

1. สถานการณ์เศรษฐกิจและการเงินต่างประเทศ

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ
- ดัชนีดาวโจนส์ปิดบวกในวันศุกร์ (6 มิ.ย.) สรุปสัปดาห์นี้ขึ้นเป็นครั้งแรกในรอบ 3 สัปดาห์ หลังรายงานการจ้างงานออกมาดีกว่าคาด11 10
- ตลาดยังนิ่ง ราคาหุ้นซื้อขายที่ส่วนลดเพียง 3% จากระดับสูงสุด โดยมีความเสี่ยงจากความไม่แน่นอนเรื่องการเจรจาการค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีนและมาตรการภาษี1
- ดัชนีดาวโจนส์ปิดที่ 42,762.87 จุด (+1.05%) แนสแดก 21,761.79 จุด (+0.99%) S&P 500 6,000.36 จุด (+1.03%)10
เศรษฐกิจโลก
- เศรษฐกิจโลกชะลอตัวจากมาตรการภาษีที่ทวีความรุนแรงขึ้น แม้สหรัฐฯ-จีนสงบศึกทางการค้า แต่ยังมีความไม่แน่นอนเรื่องภาษีตอบโต้9
- Moody’s ปรับลดอันดับเครดิตสหรัฐฯ จากความกังวลทางการคลัง9
ตลาดยุโรป
- ยูโรโซนเติบโต 0.6% ในไตรมาสแรกของปี 2025 สูงกว่าที่เคยรายงานไว้11
- ธนาคารกลางยุโรป (ECB) คาดว่าจะลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายเหลือ 2.15% จากเดิม 2.40%6
ตลาดเอเชียและประเทศเกิดใหม่
- เวียดนามเผย CPI เพิ่มขึ้น 3.21% ใน 5 เดือนแรกของปี10 11
- ธนาคารกลางรัสเซียลดดอกเบี้ยนโยบาย 1% เหลือ 20% ส่งสัญญาณเงินเฟ้อเริ่มชะลอตัว10 11

2. สินทรัพย์การลงทุนสำคัญ

สินทรัพย์	สถานการณ์สัปดาห์ที่ผ่านมา (1–7 มิ.ย.)	หมายเหตุสำคัญ
หุ้นสหรัฐฯ	ปิดบวกสุดสัปดาห์ ท่ามกลางความไม่แน่นอน	รายงานจ้างงานดีกว่าคาด10 11
หุ้นไทย	ปิดลบต่อเนื่องเป็นสัปดาห์ที่สี่	ดัชนีปิดที่ 1,136.43 จุด10 9
ทองคำ	ราคาร่วงทั้งตลาดโลกและไทย	ทองนิวยอร์กปิดลบ 24.10 ดอลลาร์/ออนซ์ ทองไทยลด 250 บาท10 9
ตราสารหนี้	ผลตอบแทนยังคงน่าสนใจในกลุ่ม Investment Grade	ผลตอบแทน 5–6%3
REITs	ผลตอบแทนสูงถึง 14% (ข้อมูลล่าสุดปี 2024)	ยังเป็นทางเลือกนักลงทุน3
น้ำมัน	WTI ปิดบวกในสัปดาห์นี้	ได้แรงหนุนจากรายงานจ้างงานสหรัฐฯ11

3. สถานการณ์เศรษฐกิจและการเงินไทย

เศรษฐกิจไทย
- เศรษฐกิจไตรมาส 1/2567 เติบโต 1.5% ฟื้นตัวช้า จากปัญหาการส่งออกและหนี้ครัวเรือนสูง2 5
- กกร. คาดปี 2025 เติบโต 2.2–2.7% ศูนย์วิจัยกสิกรไทยคาด 1.4%2 9
ตลาดหุ้นไทย
- ดัชนี SET ลดลงต่อเนื่อง 4 สัปดาห์ ปิดสัปดาห์ที่ 1,136.43 จุด10 9
ค่าเงินบาท
- อ่อนค่าลงเล็กน้อยท้ายสัปดาห์ แต่อยู่ในกรอบ 32.40–33.00 บาทต่อดอลลาร์8 9
- ได้รับแรงหนุนจากราคาทองคำในตลาดโลกช่วงกลางสัปดาห์8

4. เช็คลิสต์วิเคราะห์แนวโน้มตลาดและสินทรัพย์

สัปดาห์หน้า (8–14 มิถุนายน 2025)

หุ้นสหรัฐฯ
- จับตา: ผลการเจรจาการค้าสหรัฐฯ-จีน, มาตรการภาษี, รายงานเศรษฐกิจสำคัญ (CPI, PPI, สวัสดิการว่างงาน)1 8
- แนวโน้ม: ตลาดยังมีแรงกดดันจากความไม่แน่นอนทางการค้าและความเสี่ยงทางการคลัง แต่ได้รับแรงหนุนจากรายงานเศรษฐกิจที่ออกมาดีกว่าคาด1 11
หุ้นไทย
- จับตา: แนวรับที่ 1,115 และ 1,100 จุด, แนวต้าน 1,145 และ 1,155 จุด8
- แนวโน้ม: ตลาดยังรอปัจจัยหนุนใหม่จากต่างประเทศและในประเทศ, ต้องติดตามการไหลเข้าออกของเงินทุนต่างชาติ8 7
ทองคำ
- จับตา: แนวรับที่ 3,350 ดอลลาร์/ออนซ์, แนวต้าน 3,390 ดอลลาร์/ออนซ์9
- แนวโน้ม: มีแรงกดดันจากรายงานเศรษฐกิจสหรัฐฯที่ดีขึ้น แต่ยังเป็น Safe Haven ในภาวะความไม่แน่นอน3 9
ตราสารหนี้
- แนวโน้ม: ให้ผลตอบแทนที่น่าสนใจในกลุ่ม Investment Grade หาก Fed มีแนวโน้มลดดอกเบี้ย3
ค่าเงินบาท
- จับตา: ฟันด์โฟลว์ต่างชาติ, ทิศทางราคาทองคำโลก, การเจรจาการค้าสหรัฐฯ-จีน8
- แนวโน้ม: เคลื่อนไหวในกรอบ 32.40–33.00 บาทต่อดอลลาร์8
เศรษฐกิจโลก
- แนวโน้ม: ชะลอตัวจากมาตรการภาษีและความไม่แน่นอนทางการค้า9 2
เศรษฐกิจไทย
- แนวโน้ม: ฟื้นตัวช้า ยังมีแรงกดดันจากปัญหาส่งออกและหนี้ครัวเรือน2 5

5. สรุปแบบเช็คลิสต์

หุ้นสหรัฐฯ: ปิดบวกสุดสัปดาห์ ยังต้องจับตาการเจรจาการค้าและรายงานเศรษฐกิจ10 11
หุ้นไทย: ปิดลบต่อเนื่อง 4 สัปดาห์ ยังรอปัจจัยหนุนใหม่10 9
ทองคำ: ราคาร่วงทั้งตลาดโลกและไทย ยังเป็น Safe Haven ในภาวะความไม่แน่นอน10 9 3
ตราสารหนี้: ผลตอบแทนดีในกลุ่ม Investment Grade3
น้ำมัน: WTI ปิดบวกในสัปดาห์นี้11
ค่าเงินบาท: อ่อนค่าลงเล็กน้อย ยังอยู่ในกรอบ 32.40–33.00 บาทต่อดอลลาร์8
เศรษฐกิจโลก: ชะลอตัวจากมาตรการภาษีและความไม่แน่นอนทางการค้า9 2
เศรษฐกิจไทย: ฟื้นตัวช้า ยังมีแรงกดดันจากส่งออกและหนี้ครัวเรือน2 5

สรุปแนวโน้มสัปดาห์หน้า:
ตลาดยังคงเผชิญความไม่แน่นอนจากมาตรการภาษีและการเจรจาการค้า นักลงทุนควรติดตามข่าวสารเศรษฐกิจสำคัญและทิศทางเงินทุนต่างชาติอย่างใกล้ชิด พร้อมกระจายความเสี่ยงลงทุนในสินทรัพย์หลากหลายประเภท